決戰「恐怖數據」，美聯儲降息50基點概率接近7成，分析師：金價下一目標是2600關口

周一(9月16日)，現貨黃金延續升勢，盤中創下歷史新高。周二，投資者將迎來關鍵的美國零售銷售數據，其表現對於本周美聯儲決議可能有重大影響，預計數據出爐后，黃金市場將劇烈波動。 受美元走軟以及美聯儲本周將大幅降息的前景支撐，周一黃金價格擴大漲幅至接近歷史新高。 現貨黃金周一收盤上漲0.14%，報2582.34美元/盎司；金價盤中最高觸及2589.68美元/盎司，刷新紀錄高位。

FXStreet分析師Christian Borjon Valencia指出，受美元走軟支撐，黃金價格周一上漲。對美聯儲降息幅度大於預期的預期提振黃金。美國國債收益率下跌也支撐金價。美國10年期基準國債收益率下跌2.5個基點，至3.631%。 Valencia稱，在地緣政治領域，中東衝突升級的風險仍然存在，而針對美國前總統特朗普(Donald Trump)的明顯暗殺企圖削弱了美元。 Blue Line Futures首席市場策略師Phillip Streible表示，目前市場已經在價格上反映美聯儲降息50個基點的情形，這就是黃金價格如此之高的原因，假如最終美聯儲只降息25個基點，黃金價格就會下跌。 本周焦點是周三公布的美聯儲利率決定。周一，交易員進一步加大對美聯儲將在本周降息50個基點的押注。 據CME的「美聯儲觀察」工具，美聯儲9月降息50個基點的概率為67.0%。不到一周前，多數交易員認為美聯儲將降息25個基點，認為美聯儲將降息50個基點的比例僅為25%。 因為黃金不生息，低利率環境能降低投資黃金的機會成本，對其更有利。 Zaner Metals副總裁兼高級金屬策略師Peter A. Grant表示，美國前總統特朗普周日遭二次暗殺未遂，造成一些政治不確定性，這往往對黃金有利。在政治和經濟不確定時期，黃金被視為避險資產。 澳新銀行分析師報告指出：「我們預期，黃金策略投資將復蘇並推升金價。降息100個基點可能導致未來幾個月200-250噸的交易所交易基金(ETF)凈流入。」他們預計金價短期內將升至2700美元/盎司，並於2025年底達到2900美元/盎司的高位。 「恐怖數據」重磅來襲 北京時間周二20:30，美國人口普查局將公布8月份零售銷售數據。 經濟學家預計，美國8月零售銷售月率料下降0.2%，此前7月為上漲1%。 美國零售銷售數據素有「恐怖數據」之稱，因其通常對金融市場有較大的影響，因此很可能對美元、黃金等資產走勢產生影響。 Valencia指出，周二將公布美國8月零售銷售數據。與7月份的強勁數據相比，預計8月數據將下降，並有望指引美聯儲的降息幅度。 CNBC主持人、前對沖基金經理JimCramer將其稱為美聯儲做出決定之前的最後一項重要數據。他說，該報告是衡量消費者支出的良好指標，他預測數據會疲軟。消費者支出是美國經濟的主要支柱，也是美聯儲數十年來最激進的加息周期尚未帶來經濟衰退的原因之一。 瑞銀表示，他們正密切關注零售銷售和工業生產數據，這些數據的疲弱可能會影響美聯儲決定將聯邦基金利率下調50個基點，而不是25個基點。 FXStreet分析師Eren Sengezer指出，表現負面的零售銷售數據可能會使美元難以找到需求，並幫助黃金走高。不過，市場的反應可能仍是短暫的，在美聯儲周三宣布貨幣政策之前，投資者避免大舉建倉。 如何交易黃金？ FXStreet分析師Christian Borjon Valencia表示，在強勁的需求和勢頭的支撐下，黃金的上行趨勢仍然保持不變。相對強弱指數(RSI)處於看漲區域，保持在略低於80的水平，交易員通常認為這是在強勁趨勢條件下的「極端」超買。 Valencia稱，如果金價攻克歷史高位2589美元/盎司，下一個目標將是2600美元/盎司。如果突破後者，預計金價將進一步上行，接下來將瞄準2650美元/盎司和2700美元/盎司這兩個心理水平。


(現貨黃金日線圖 ) Valencia補充道，在下行方面，黃金賣家必須將金價推低至2550美元/盎司下方，才能重新獲得控制權。在此之後的關鍵支撐位包括8月20日高點2531美元/盎司，隨後是關鍵的2500美元/盎司關口。