獲利了結是金價暴跌的「元兇」，美國PCE通脹數據重磅來襲

周四(7月25日)，黃金市場突然遭遇猛烈拋售，現貨金價暴跌近33美元，一度跌破2360美元/盎司。周五，投資者將迎來美國PCE通脹數據，預計將再度引發市場劇烈波動。 現貨黃金周四收盤暴跌32.61美元，跌幅1.36%，收報2364.25美元/盎司。周四紐約時段盤中，金價最低跌至2353.05美元/盎司，創下近兩周新低。

分析師指出，金價周四暴跌主要歸因於投資者趁近期金價上漲后獲利了結；近期黃金市場一直急劇上漲，這是多頭結算和近期漲勢后的獲利了結雙雙作用下，加劇了拋售力度。此外，周四強勁的美國GDP數據刺激美元走強，這也不利於黃金走勢。 FXStreet分析師Christian Borjon Valencia指出，在強勁的美國GDP數據之後，黃金價格大跌超過1%，交易員目前關注美國PCE通脹數據。 美國經濟分析局周四發佈報告稱，美國二季度實際國內生產總值(GDP)年化季環比初值增長2.8%，增幅高於預期值2%，前值為1.4%。 分析指出，美國第二季度的經濟增長速度超過預期，這表明在借貸成本上升的重壓下，需求依然堅挺。 數據還顯示，美國二季度核心PCE物價指數年化季環比初值增長2.9%，增幅高於預期值2.7%，前值為3.7%。 Valencia稱，周四，在美國經濟分析局報告美國經濟在2024年第二季度表現好於預期之後，美元走強並影響黃金，金價暴跌至兩周低點。 Teucrium Trading投資組合專家Jake Hanley認為，強勁的GDP或許會減低美聯儲降息緊迫性，從而延長維持利率在高位的時間，不利於黃金。 由於對美聯儲9月降息的樂觀情緒不斷增強，黃金價格上周創下2483.60美元/盎司的歷史新高。 獲利了結是金價暴跌的「元兇」 Valencia指出，自金價7月17日觸及紀錄新高2483美元/盎司以來，現貨黃金價格已經下跌約5%。金價的下跌主要歸因於獲利回吐。 OANDA亞太區高級市場分析師Kelvin Wong表示：「從基本面來看，沒有什麼因素對金價構成壓力。因此，我們似乎看到一些獲利了結，從技術角度來看，金價可能會繼續走低。」 Marex分析師Edward Meir指出，美股疲軟當然會引發一些獲利了結的交易，而非僅是拋售。 City Index和Forex市場分析師Fawad Razaqzada 認為，對黃金價格影響最大的是「各種風險資產的突然下跌」，因為近年來黃金不斷上漲，若風險資產突然大跌，投資者可能轉向黃金市場套現。 美國PCE通脹數據重磅來襲 黃金交易員目前等待周五將公布的最新個人消費支出(PCE)物價指數，預計將引發市場劇烈波動。 北京時間周五20:30，美國6月個人消費支出(PCE)物價數據將出爐，可能會揭示美聯儲的利率路徑。 權威媒體調查顯示，美國6月PCE物價指數月率料上升0.1%，此前5月為持平。美國6月PCE物價指數年率料增長2.5%，此前5月為增長2.6%。 更加關鍵的核心數據方面，調查顯示，美國6月核心PCE物價指數月率料增長0.1%，此前5月為上升0.1%；美國6月核心PCE物價指數年率料攀升2.5%，前值為上升2.6%。 作為美聯儲最青睞的通脹指標，核心PCE物價指數同比變化對政策制定者有較大影響。 OANDA亞太區高級市場分析師Kelvin Wong表示，如果PCE數據顯示通脹正在放緩，美聯儲可能在9月降息，那麼金價將出現反彈。 金價暴跌后如何交易？ FXStreet分析師Christian Borjon Valencia寫道，在周三收盤跌破2400美元/盎司后，金價周四進一步擴大跌勢。正如剛剛跌破50中性線的相對強弱指數(RSI)所描繪的那樣，短期勢頭有利於黃金賣家。 Valencia稱，因此，金價可能會繼續走低。如果賣家將金價拖入50日移動均線(DMA)2359美元/盎司下方，下一個支撐位將是7月25日低點2353美元/盎司。一旦有效跌破上述水平，金價料下探100日移動均線2324美元/盎司，之後料跌至2300美元/盎司。


(現貨黃金日線圖 ) Valencia補充道，相反，黃金買家需要攻克2400美元/盎司整數關口，才能測試2483美元/盎司左右的歷史高點。北京時間08:48，現貨黃金報2362.09美元/盎司。